保险资金运用的风险管理

保险资金运用的风险管理是保险公司整体风险管理的重要组成部分，它包括宏观和微观两个层面。从微观层面上讲，保险资金运用的风险管理既包括对保险资金运用风险的综合管理，又包括对具体投资品种或具体风险种类的风险管理。从宏观层面上讲，保险资金运用的风险管理主要是指外部监管。本书主要从微观层面上研究保险资金运用的风险管理。本书共分七章，分别研究保险资金运用的风险管理与控制中的五个方面的问题。本书除吸收国内外相关领域的研究成果外，还结合中国保险业的实际情况，对保险资金运用的风险管理理论与方法进行了广泛而深入的研究，通过本书的研究为保险公司的资金运用提供决策支持，帮助保险公司从总体上控制资金运用风险，使保险资金运用达到更加安全、有效和流动的目标。

刘喜华，男，1965年1月出生，山东胶州人。博士，教授，博士生导师。2004年10月从中国社会科学院应用经济学博士后流动站平安保险工作站出站，主要教学和科研方向为金融风险管理与保险、经济预测与决策等。近五年来，共主持一项、参与完成两项国家自然科学基金面上项目，主持４项省部级教研科研项目，主持其他研究项目8项，出版专著和教材2部，获省部级教研科研成果奖励2项，其他奖励6项。现担任中国保险学会理事，中国运筹学会金融工程与风险管理分会理事，青岛农村商业银行股份有限公司独立董事等。杨攀勇，男，1974年出生，博士，公安部证券犯罪侦察局第三分局干部，现挂职于重庆达州市，任市政府副秘书长，主要研究方向为金融风险管理与保险等。宋媛媛，女，1978年出生，硕士，讲师，现在青岛大学工作，主要研究方向为金融风险管理与保险等。

章  绪论
  节  问题提出
  第二节  文献回顾
  第三节  保险资金运用问题概述
    一  可运用保险资金来源
    二  保险资金的特点及其运用约束
    三  产、寿险资金来源差异对保险资金的运用约束
    四  保险资金运用的主要环节
  第四节  保险资金运用风险及其风险管理
    一  保险资金运用的风险分析
    二  保险资金运用的风险管理
    三  保险资金运用的风险控制
  第五节  本书的主要内容、思路与方法
    一  主要内容
    二  研究思路
    三  研究方法
第二章  保险资金运用方式的风险管理
  节  我国保险资金运用的主要方式及存在问题
    一  我国保险资金运用的主要方式
    二  存在问题
  第二节  保险公司固定收益投资的风险管理
    一  概述
    二  利率风险的度量与管理
    三  固定收益投资的信用风险度量与管理
    四  固定收益投资的流动性风险和再投资风险管理
    五  债券投资的风险管理
    六  银行存款的风险管理
  第三节  保险公司权益投资的风险管理
    一  权益投资的风险分析
    二  证券投资基金投资的风险管理
    本章小结
第三章  保险资金运用的管理组织模式及其内部风险控制
  节  保险资金运用的管理组织模式
    一  外部委托管理模式
    二  内部管理模式
  第二节  保险资产管理公司的管理组织模式
    一  保险资产管理公司的组织形式及其业务范围
    二  保险资产管理公司投资分账户下的资产管理方式
    三  保险资产管理公司的治理结构体系
    四  保险资产管理公司的资产委托方式
    五  对保险资产管理公司的激励约束机制
    六  保险资产管理公司的激励合同
  第三节  保险资金运用的风险管理系统
    一  风险管理的组织系统
    二  风险管理的功能系统
    三  风险管理的信息系统
  第四节  保险资金运用的内部控制及其投资决策管理
    一  保险资金运用的内部控制
    二  保险资金运用的内部控制例解
    三  保险资金运用的投资决策管理
  第五节  保险资金运用的操作风险管理
    一  操作风险的含义
    二  操作风险的辨识与分类
    三  操作风险的度量
    四  操作风险的控制与管理
    本章小结
第四章  保险资金运用的风险限额管理
  节  保险资金运用的风险限额管理概述
  第二节  保险资金运用的风险限额形式
    一  风险限额的形式
    二  风险资本限额的种类
    三  VaR风险度量方法
  第三节  保险资金运用的总体风险限额确定
    一  保险公司资本实力的衡量
    二  风险资本的量化分析
    三  总体风险限额的确定
  第四节  风险限额的分配与调整
  第五节  风险调整的绩效评价方法
    一  风险调整的绩效评价方法综述
    二  RAROC方法
    三  保险资金运用绩效评价的数据包络分析方法
    四  保险资金运用绩效评价的实证研究
  第六节  风险限额的监控与执行
    本章小结
第五章  资产负债管理与保险资金运用的风险控制
  节  引言
  第二节  保险公司资产负债管理的含义、特征及流程
    一  保险公司资产负债管理的含义
    二  保险公司资产负债管理的特征
    三  保险公司资产负债匹配管理流程
  第三节  国外保险业资产负债管理的经验教训
    一  日产生命破产的教训
    二  美国保险业资产负债管理经验的借鉴
  第四节  中国保险公司资产负债管理模式的选择
  第五节  资产负债管理的组织系统
    一  概述
    二  矩阵式资产负债管理组织架构
  第六节  保险公司的负债及其利率特性
    一  不分红产品
    二  分红产品
    三  投资连结产品
    四  其他利率敏感型产品
  第七节  防范利率风险的资产负债管理技术
    一  概述
    二  缺口分析
    三  以久期和凸性为基础的利率风险免疫策略
  第八节  保险公司资产负债管理的化模型
    一  概述
    二  古典现金流匹配模型
    三  专献模型
    四  一  般的免疫模型
    五  资产负债管理的随机免疫模型
    六  资产负债管理的随机专献模型
    七  资产负债管理的随机久期匹配模型
    本章小结
第六章  保险公司偿付能力预警监测与资金运用的风险管理
  节  保险公司偿付能力预警监测问题概述
  第二节  径向基函数（RBF）人工神经网络模型
  第三节  保险公司偿付能力预警监测模型及其实现
    一  保险公司偿付能力预警监测指标体系
    二  指标权重的确定与研究数据的整理
    三  单指标预警与监测
    四  偿付能力的综合监测
    五  偿付能力的综合预警
    本章小结
第七章  研究展望
参考文献