中级经济师考试资格证中公2019全国经济专业技术资格考试辅导用书考点精讲与同步强化金融专业知识与实务（中级）

《中公版·2019全国经济专业技术资格考试辅导用书：考点精讲与同步强化金融专业知识与实务（中级）》是中公教育财经考试研究院精心编写而成。参与本书编写的师资团队强大，编者具有丰富的专业教学辅导经验，对考试规律研究颇深。本书认真研究全国经济专业技术资格考试金融专业知识与实务（中级）近几年考试真题，根据不同的真题题型、考点编写内容，使考生能够全面地了解全国经济专业技术考试·金融专业知识与实务（中级）考试所需学习的知识点。本书旨在帮助考生掌握考点，夯实基础。 

《中公版·2019全国经济专业技术资格考试辅导用书：考点精讲与同步强化金融专业知识与实务（中级）》本书内容分为成了十章，以下是具体内容。
*章 金融市场与金融工具
第二章 利率与金融资产定价
第三章 金融机构与金融制度
第四章 商业银行经营与管理
第五章 投资银行与证券投资基金
第六章 信托与租赁
第七章 金融工程与金融风险
第八章 货币供求及其均衡
第九章 中央银行与金融监管
第十章 国际金融及其管理
通过对教材深入地讲解金融专业知识与实务（中级）科目考试所需的知识内容，尽可能让考生更深入地理解、掌握知识点，以真正满足考生的考试需求。

目录
第一章金融市场与金融工具
考情分析
考点精讲
第一节金融市场与金融工具概述
考点一金融市场的含义与构成要素
考点二金融市场的类型
第二节货币市场及其工具
考点一货币市场及其构成
考点二我国的货币市场及其工具
第三节资本市场及其工具
考点一资本市场及其构成
考点二我国的资本市场及其工具
第四节金融衍生品市场及其工具
考点一金融衍生品市场概述
考点二主要的金融衍生品
考点三我国的金融衍生品市场
第五节互联网金融
考点一互联网金融的概念及特点
考点二互联网金融的模式
考点三我国的互联网金融
本章知识点小结
历年真题精选
历年真题精选答案及解析
同步自测训练
同步自测训练参考答案及解析
第二章利率与金融资产定价
考情分析
考点精讲
第一节利率的计算
考点一利率概述
考点二单利与复利
考点三现值与终值
第二节利率决定理论
考点一利率的风险结构
考点二利率的期限结构
考点三利率决定理论
第三节收益率
考点一名义收益率与到期收益率
考点二实际收益率与本期收益率
考点三持有期收益率
第四节金融资产定价
考点一利率与金融资产定价
考点二资产定价理论
第五节我国的利率市场化
考点一我国的利率市场化改革
考点二我国利率市场化的进程
考点三进一步推进利率市场化任重道远
本章知识点小结
历年真题精选
历年真题精选答案及解析
同步自测训练
同步自测训练参考答案及解析
第三章金融机构与金融制度
考情分析
考点精讲
第一节金融机构
考点一金融机构的性质与职能
考点二金融机构的类型
考点三金融机构体系的构成
第二节金融制度
考点一金融制度的概念及内容
考点二中央银行制度
考点三商业银行制度
考点四政策性金融制度
考点五金融监管架构的理论探讨
考点六主要监管模式
第三节我国的金融机构体系与金融制度
考点一我国的金融机构体系及其制度安排
考点二我国的金融调控监管机构及其制度安排
本章知识点小结
历年真题精选
历年真题精选答案及解析
同步自测训练
同步自测训练参考答案及解析
第四章商业银行经营与管理
考情分析
考点精讲
第一节商业银行经营与管理概述
考点一商业银行经营与管理的含义与内容
考点二商业银行经营与管理的原则和关系
第二节商业银行经营
考点一商业银行经营概述与业务运营
考点二商业银行经营的核心：市场营销
考点三负债经营
考点四贷款经营
考点五中间业务经营
考点六理财业务经营
第三节商业银行管理
考点一资产负债管理
考点二资本管理
考点三风险管理
考点四财务管理
考点五人力资源开发与管理
第四节改善和加强我国商业银行的经营与管理
考点一建立规范的公司治理机制
考点二建立严密的内控机制
考点三建立科学的激励约束机制
本章知识点小结
历年真题精选
历年真题精选答案及解析
同步自测训练
同步自测训练参考答案及解析
第五章投资银行与证券投资基金
考情分析
考点精讲
第一节投资银行概述
考点一资本市场、直接金融和投资银行
考点二投资银行与商业银行的经营机制区别
考点三投资银行的功能
第二节投资银行的主要业务
考点一投资银行业务概述
考点二证券发行与承销业务
考点三证券经纪业务
考点四并购业务
考点五自营证券投资和私募股权、风险投资、资产管理
第三节证券投资基金概述
考点一证券投资基金的概念和特点
考点二证券投资基金的参与主体
考点三证券投资基金的法律形式和运作形式
考点四证券投资基金的类别
第四节证券投资基金的基金管理人和托管人
考点一基金管理人的职责
考点二基金管理公司的主要业务
考点三基金托管人概述
本章知识点小结
历年真题精选
历年真题精选答案及解析
同步自测训练
同步自测训练参考答案及解析
第六章信托与租赁
考情分析
考点精讲
第一节信托概述
考点一信托的概念与功能
考点二信托的起源与发展
考点三信托的设立及管理
考点四信托市场及其体系
第二节信托公司的经营和管理
考点一信托公司的设立、变更和终止
考点二信托公司的业务运营
考点三信托产品管理与客户关系管理
考点四信托公司的财务管理、资本管理和会计核算
考点五信托公司面临的风险与管理
第三节租赁概述
考点一租赁的概念与功能
考点二租赁的产生和发展
考点三租金管理
考点四融资租赁合同
考点五融资租赁市场及其体系
第四节金融租赁公司的经营和管理
考点一金融租赁公司与融资租赁公司的区别
考点二金融租赁公司的设立、变更与终止
考点三金融租赁公司的业务运营
考点四金融租赁公司的资金筹集与盈利模式
考点五金融租赁公司的风险与监管
本章知识点小结
历年真题精选
历年真题精选答案及解析
同步自测训练
同步自测训练参考答案及解析
第七章金融工程和金融风险
考情分析
考点精讲
第一节金融工程
考点一金融工程概述
考点二金融远期合约
考点三金融期货
考点四金融互换
考点五金融期权
第二节金融风险及其管理
考点一金融风险的概念
考点二金融风险的类型
考点三内部控制与全面风险管理
考点四金融风险管理的流程
考点五具体风险的管理办法
考点六“巴塞尔协议Ⅱ”与“巴塞尔协议Ⅲ”
考点七我国的金融风险管理
本章知识点小结
历年真题精选
历年真题精选答案及解析
同步自测训练
同步自测训练参考答案及解析
第八章货币供求及其均衡
考情分析
考点精讲
第一节货币需求
考点一货币需求概述
考点二货币需求理论
第二节货币供给
考点一货币供给过程
考点二货币层次
考点三多倍存款创造
考点四货币乘数
第三节货币均衡
考点一货币均衡的含义
考点二货币均衡的实现机制
考点三通货膨胀及其治理
考点四通货紧缩及其治理
本章知识点小结
历年真题精选
历年真题精选答案及解析
同步自测训练
同步自测训练参考答案及解析
第九章中央银行与金融监管
考情分析
考点精讲
第一节中央银行概述
考点一中央银行的产生及独立性
考点二中央银行的性质与职能
考点三中央银行的业务
第二节货币政策体系
考点一金融宏观调控与货币政策概述
考点二货币政策的目标与工具
考点三货币政策的传导机制与中介指标
考点四我国的货币政策
第三节金融监管概述
考点一金融监管的含义与目标
考点二金融监管的基本原则
考点三金融监管的理论
考点四我国金融监管的发展及各自的特征
第四节金融监管的框架和内容
考点一银行业监管的主要内容与基本方法
考点二证券业监管的主要内容
考点三保险业监管的主要内容
本章知识点小结
历年真题精选
历年真题精选答案及解析
同步自测训练
同步自测训练参考答案及解析
第十章国际金融及其管理
考情分析
考点精讲
第一节汇率
考点一汇率概述
考点二汇率的决定与变动
考点三汇率制度
第二节国际收支及其调节
考点一国际收支与国际收支平衡表
考点二国际收支均衡与不均衡
考点三国际收支不均衡的调节
考点四我国国际收支不均衡及其调节
第三节国际储备及其管理
考点一国际储备的概念和功能
考点二国际储备的管理及我国的国际储备管理
第四节国际货币体系
考点一国际金本位制
考点二布雷顿森林体系
考点三牙买加体系
第五节离岸金融市场
考点一离岸金融市场概述
考点二欧洲货币市场
第六节外汇管理与外债管理
考点一外汇管理概述
考点二货币可兑换
考点三我国的外汇管理体制
考点四外债管理概述
考点五我国的外债管理体制
本章知识点小结

第一章金融市场与金融工具
　　从考试大纲看本章重要考点
　　1.金融市场与金融工具的性质与类型。
　　2.货币市场及其工具。
　　3.资本市场及其工具。
　　4.金融衍生品市场及其工具。
　　5.互联网金融的特点和模式。
　　6.我国的互联网金融。
　　2018、2017年真题考点分布
　　第一节金融市场与金融工具概述
　　（一）金融市场的含义
　　金融市场是资金融通的市场，是以金融资产为交易对象而形成的供求关系及其机制的总和。
　　（二）金融市场的构成要素
　　金融市场的三个基本要素：金融市场主体、金融市场客体和金融市场价格。
　　1.金融市场的主体
　　金融市场主体指在金融市场上交易的参与者。这些参与者中包括资金的供给者和需求者。
　　（1）家庭。家庭是金融市场上主要的资金供应者。家庭也会成为金融市场的资金需求者。
　　（2）企业。企业是金融市场运行的基础，是重要的资金需求者和供给者。一方面，为了扩大生产规模或弥补暂时性的资金不足，企业通过向银行借款、发行债券或股票等方式筹集资金，成为金融市场上的资金需求者。另一方面，由于企业的资金收入和支出在时间上往往是不对称的，因此在生产经营过程中会有部分暂时闲置的货币资金。为了实现资金的保值和增值，企业会将其投入金融市场，成为金融市场上资金的供给者。除此之外，企业还是金融衍生品市场上重要的套期保值主体。
　　（3）政府。政府部门是一国金融市场上主要的资金需求者。调节收支、建设公共工程、干预经济运行或弥补财政赤字时发行公债来筹集资金。政府也会储蓄短期资金盈余，成为暂时的资金供应者。
　　（4）金融机构。金融机构是金融市场上最活跃的交易者，充当着资金需求者、资金供给者和中介等多重身份。在金融市场上具有支配性的作用。
　　（5）金融调控及监管机构。中央银行在金融市场上地位特殊，既是重要的交易主体，又是金融调控及监管机构之一。①交易者：充当最后的贷款人，成为金融市场资金的供给者。为了执行货币政策，调节货币供应量，中央银行以公开市场操作的方式参与金融市场交易。中央银行的公开市场操作不以营利为目的，但会影响金融市场上资金供求双方的行为和金融工具的价格。②监管者：防范金融风险，确保金融市场平稳运行。
　　【经典例题】（单选）在金融市场的各类主体中，主要以资金供应者身份参与金融市场的主体是（）。
　　A.企业
　　B.家庭
　　C.政府
　　D.金融机构
　　【答案】B。解析：本题考查金融市场主体的相关知识。家庭是金融市场上主要的资金供应者。它们以购买债券、股票、投资基金等金融工具的方式，将手中的闲置资金投入市场，实现资金的保值和增值。
　　2.金融市场客体
　　金融市场客体即金融工具，是指金融市场上的交易对象或交易标的物。
　　（1）金融工具从不同的角度可以分成不同类型，具体内容如表1-1所示：
　　表1－1金融工具的分类
　　（2）金融工具的性质。
　　金融市场的性质包括期限性、流动性、收益性和风险性。
　　期限性。金融工具中的债权凭证一般有约定的偿还期。
　　流动性。流动性是指金融工具在金融市场上能够迅速地转化为现金而不致遭受损失的能力。
　　收益性。收益性包括两个方面：一是金融工具定期的股息和利息收益，二是投资者出售金融工具时获得的价差。
　　风险性。预定收益甚至本金可能遭受损失的可能性。风险一般来源于两个方面：一是信用风险，二是市场风险。
　　这四个性质之间的联系：期限性与收益性、风险性呈正比，与流动性呈反比。流动性与收益性呈反比。收益性与风险性呈正比。流动性与风险性呈反比。
　　【经典例题】（单选）在金融工具的性质中，呈反比关系的是（）。
　　A．期限性与收益性
　　B．风险性与期限性
　　C．期限性与流动性
　　D．风险性与收益性
　　【答案】C。
　　3.金融市场价格
　　金融市场价格表现为各种金融工具的价格。价格机制在金融市场中发挥着极为关键的作用，是金融市场高速运行的基矗价格能及时、准确、全面反映资产的价值，反映各种公开信息，引导资金的流向。
　　金融市场主体和金融市场客体是构成金融市场最基本的要素，是金融市场形成的基础。金融市场价格则是伴随金融交易市场发生的，是金融市场中不可或缺的构成要素。
　　金融市场由很多子市场构成。金融市场的划分方式如表1－2所示：
　　表1－2金融市场的划分
　　【经典例题】（单选）直接金融市场与间接金融市场的差别在于（）。
　　A.是否有中介机构参与
　　B.中介机构的交易规模
　　C.中介机构在交易中的活跃程度
　　D.中介机构在交易中的地位和性质
　　【答案】D。解析：本题考查的是直接金融市场和间接金融市场的概念。二者都是有金融机构参与的，但性质地位不同。
　　第二节货币市场及其工具
　　货币市场是指短期资金融通的金融市场，主要包括同业拆借市尝商业票据市尝回购协议市尝银行承兑汇票市尝短期政府债券市场和大额可转让定期存单市场等。
　　货币市场中交易的金融工具一般都具有期限短、流动性高、对利率敏感等特点，具有“准货币”特性。
　　货币市场活动的主要目的是保持资金的流动性：一方面，满足资金需求者的短期资金需求；另一方面，为资金充裕者的闲置资金提供短期盈利机会。
　　（一）同业拆借市场
　　同业拆借市场是指具有法人资格的金融机构或经过法人授权的金融分支机构之间进行短期资金头寸调节、融通的市常
　　1.特点
　　同业拆借市场有以下特点：
　　（1）期限短。同业拆借市场的期限最长不得超过一年。其中，以隔夜头寸拆借为主。
　　（2）参与者广泛。商业银行、非银行金融机构和中介机构都是主要参与者。
　　（3）交易对象特殊。在拆借市场，交易的主要是金融机构存放在中央银行账户上的超额准备金。
　　（4）信用拆借。同业拆借市场基本上都是信用拆借（没有担保）。
　　2.功能
　　同业拆借市场具有以下功能：
　　（1）调剂金融机构间资金短缺，提高资金使用效率。
　　（2）同业拆借市场是中央银行实施货币政策，进行金融宏观调控的重要载体。
　　（3）同业拆借市场能及时反映资金供求变化，提高金融资产的盈利水平。
　　（二）回购协议市场
　　回购协议市场又称证券购回协议市场，是指通过回购协议进行短期资金融通交易的场所，包括回购与逆回购。回购协议是指资金融入方在出售证券的同时和证券购买者签订的、在一定期限内按原定价格或约定价格购回所卖证券的协议。
　　证券回购是一笔以证券为质押品而进行的短期资金融通。证券的卖方以一定数量的证券为抵押进行短期借款，条件是在规定期限内再购回证券，且购回价格高于卖出价格，两者的差额即为借款的利息。
　　在证券回购协议中，作为标的物的主要是国库券等政府债券或其他有担保债券，也可以是商业票据、大额可转让定期存单等其他货币市场工具。
　　证券回购在货币市场中的作用：
　　（1）证券回购交易增加了证券的运用途径和闲置资金的灵活性。
　　（2）回购协议是中央银行进行公开市场操作的重要工具。
　　（3）回购协议交易有助于降低交易者的市场风险，降低经营成本，增强市场竞争力和稳定性。
　　（4）发展回购协议市场有助于推动银行间同业拆借行为规范化，有助于扩大国债交易规模。
　　【经典例题】（单选）证券回购是以证券为抵押而进行的短期资金融通，借款的利息等于（）之差。
　　A．购回价格与买入价格B．购回价格与卖出价格
　　C．证券面值与买入价格D．证券面值与卖出价格
　　【答案】B。
　　（三）商业票据市场
　　商业票据是公司为了筹措资金，以贴现的方式出售给投资者的一种短期无担保的信用凭证。由于商业票据没有担保，完全依靠公司的信用发行，因此其发行者一般都是规模较大、信誉良好的公司。
　　一般来说，商业票据的发行期限较短，面额较大，且绝大部分是在一级市场上直接进行交易。商业票据具有融资成本低、融资方式灵活等特点，并且发行票据还能提高公司的声誉。
　　【经典例题】（单选）公司以贴现方式出售给投资者的短期无担保的信用凭证是（）。
　　A.公司债券B.银行承兑汇票
　　C.大额可转让定期存单D.商业票据
　　【答案】D。
　　（四）银行承兑汇票市场
　　汇票是由出票人签发的委托付款人在见票后或票据到期时，对收款人无条件支付一定金额的信用凭证。由银行作为汇票的付款人，承诺在汇票到期日支付汇票金额的票据，称为银行承兑汇票，以此为交易对象的市场就是银行承兑汇票市常
　　银行承兑汇票市场主要由一级市场和二级市场构成。一级市场涉及出票和承兑行为，二级市场涉及贴现与再贴现过程。
　　银行承兑汇票具有以下特点：①安全性高；②流动性强；③灵活性强。
　　（五）短期政府债券市场
　　短期政府债券是一国政府部门为满足短期资金需求发行的一种期限在一年以内的债券凭证。广义的短期政府债券不仅包括国家财政部门发行的债券，还包括地方政府及政府代理机构所发行的债券；狭义的短期政府债券则仅指国库券。一般所说的短期政府债券市场指的就是国库券市常
　　短期政府债券以国家信用为担保，几乎不存在违约风险，极易在市场上变现，具有较高的流动性。政府债券的收益免缴所得税。
　　政府发行短期政府债券，通常是为了满足短期资金周转的需要；同时，也为中央银行的公开市场业务提供了一种可操作的工具。
　　（六）大额可转让定期存单（CDs）市场
　　大额可转让定期存单（CDs）是银行发行的有固定面额、可转让流通的存款凭证。它产生于美国，由花旗银行首推，是银行业为逃避金融法规约束而创造的金融创新工具。
　　与传统的定期存单相比，大额可转让定期存单具有以下特点：
　　（1）不记名，且可在市场上流通并转让。
　　（2）一般面额固定且较大。
　　（3）不可提前支取，只能在二级市场上流通转让。
　　（4）利率既有固定的，也有浮动的，一般高于同期限的定期存款利率。