中小企业资本市场融资实务

章?资本市场概述?/?001
节?资本市场的概念及功能?/?001
一、资本市场的概念?/?001
二、资本市场的功能?/?001
第二节?中小企业发展中各时期与资本市场?/?003
一、种子期?/?003
二、起步期?/?003
三、成长期?/?004
四、成熟期?/?004
五、公开上市或并购阶段?/?005
第三节?我国中小企业融资现状及存在的问题?/?005
一、我国中小企业融资现状?/?005
二、我国中小企业融资中存在的问题?/?006
三、国家对中小企业资本市场融资的政策导向?/?007
四、中小企业通过资本市场融资的常见方式?/?008

第二章?中小企业场外融资之新三板?/?012
节?新三板概述?/?012
一、新三板概述?/?012
二、新三板设立的背景?/?013
三、新三板的发展历程?/?017
四、新三板市场发展现状?/?020
五、“新三板”与“上市”的区别?/?020
六、“新三板”与“四板”的区别?/?021
七、新三板的定位与影响?/?022
第二节?新三板的规则体系?/?026
一、新三板建立初期的制度体系?/?026
二、2009年改革后的制度体系?/?027
三、新三板现行制度体系?/?033
第三节?新三板交易制度?/?034
一、交易制度体系?/?034
二、做市商模式?/?036
三、交易流程?/?043
四、监管制度?/?045
第四节?新三板挂牌条件?/?053
一、依法设立且存续满两年?/?055
二、业务明确，具有持续经营能力?/?056
三、公司治理机制健全，合法规范经营?/?057
四、股权明晰，股票发行和转让行为合法合规?/?058
五、主办券商推荐并持续督导?/?059
六、全国股份转让系统公司要求的其他条件?/?059
第五节?中介机构?/?059
一、聘请中介机构?/?060
二、中介机构职责分工?/?061
第六节?挂牌流程?/?062
一、项目总流程?/?063
二、各阶段主要工作内容?/?063
第七节?适合新三板的企业?/?081
一、技术含量高，处于初创期的企业?/?082
二、盈利却遭遇发展瓶颈的企业?/?082
三、未来2—3年有上市计划的企业?/?083
四、受政策限定暂时难以上市的企业?/?084
五、寻求并购和被并购机会的企业?/?084
六、尚未盈利的互联网企业?/?085

第三章?境外上市?/?086
节?中小企业境外上市分析?/?086
一、企业境外上市概况?/?086
二、中小企业境外上市动机?/?087
三、中小企业境外上市优劣势?/?088
第二节?境外市场介绍?/?089
一、美国上市?/?089
二、英国上市?/?094
三、德国上市?/?098
四、中国香港（地区）上市?/?104
第三节?澳大利亚上市?/?107
一、中澳经济贸易背景?/?107
二、澳大利亚资本市场?/?108
三、中国企业赴澳上市?/?114

第四章?企业债券融资?/?120
节?债券融资和债券市场概述?/?120
一、债券融资概述?/?122
二、债券融资市场概述?/?127
第二节?各类债券融资产品的发行业务?/?130
一、超短期融资债券?/?130
二、短期融资债券?/?134
三、中期票据?/?136
四、公司债?/?139
五、企业债?/?148
六、资产证券化?/?155
七、中小企业私募债?/?164
八、中小企业集合债?/?173
九、中小企业集合票据?/?177
十、我国债券融资市场发展展望?/?180

第五章?企业估值?/?189
节?企业估值概述?/?189
第二节?企业估值方法?/?191
一、可比企业法?/?192
二、净现值法?/?196
三、调整现值法?/?199
四、风险投资法?/?201
五、期权估值法?/?206
第三节?估值的生命周期?/?211

第六章?对接资本市场之纳税筹划?/?218
节?企业管理层激励机制?/?218
一、企业管理层激励机制概述?/?219
二、我国企业管理层激励机制的构建原则?/?220
三、企业股权激励机制的类别?/?221
第二节?管理层股权激励机制与税收筹划?/?223
一、管理层股权激励机制与公司税收筹划的关系?/?223
二、制定适合企业的管理层股权激励机制?/?224
第三节?股权投资概述?/?225
一、股权投资概述?/?226
二、股权投资主要内容?/??/?227
三、股权投资的类型?/?229
四、股权投资与债券投资的区别?/?229
五、股权投资核算方法?/?229
六、股权投资成本?/?230
七、股权投资减值准备?/?232
八、股权投资差额?/?233
九、股权投资原则?/?233
十、评估方法?/?234
第四节?股权投资税收筹划?/?235
一、股权投资相关税种?/?235
二、企业所得税?/?235
三、控制型股权投资企业所得税处理方式?/?236
第五节?上市及“新三板”企业税收筹划?/?240
一、拟上市企业及“新三板”企业存在的问题?/?240
二、企业税费负担较高?/?240
三、企业进行税务筹划的必要性?/?241
四、税务筹划举措?/?242
五、进行税务筹划的意义?/?244

第七章?中小企业与国家财税政策?/?246
节?中小企业概况与国家财税政策?/?246
一、中小企业的概念及划分标准?/?246
二、中小企业发展现状?/?249
三、支持中小企业发展的意义?/?249
四、中小企业的相关政策?/?250
第二节?国内上市企业概况与国家财税政策?/?257
一、我国已上市企业的数量及交易额?/?257
二、我国多层次资本市场的现状?/?257
三、企业上市的基本条件?/?259
四、高新技术企业的申报条件和程序?/?263
五、上市企业的相关政策?/?265
第三节?创新创业企业概况与国家财税政策?/?268
一、创新创业企业概述?/?268
二、创新创业企业发展现状?/?268
三、创新创业企业与国家财税政策?/?269

参考文献?/?275
后?记?/?276